Повторный лизинг: можно ли взять ту же технику снова

Повторный лизинг: можно ли взять ту же технику снова

Ситуация, когда бизнес хочет снова взять в лизинг технику, которую уже выкупил или вернул — не редкость. Это может быть нужно для высвобождения оборотных средств, рефинансирования или просто для продолжения работы с проверенным оборудованием. Разберём, как это работает юридически и что нужно учесть.

Три сценария «повторного» лизинга

Сценарий 1: Возвратный лизинг (sale-leaseback)

Самый распространённый вариант. Компания продаёт своё имущество лизинговой компании и тут же берёт его обратно в лизинг. Юридически это две отдельные сделки: договор купли-продажи и договор лизинга.

Схема: 1. Компания продаёт технику ЛК по рыночной цене 2. ЛК выплачивает деньги — компания получает оборотные средства 3. Компания берёт ту же технику в лизинг и продолжает её использовать 4. По окончании срока — выкупает обратно по остаточной стоимости

Это законно (ст. 4 ФЗ № 164-ФЗ прямо допускает совпадение продавца и лизингополучателя).

Сценарий 2: Новый договор лизинга на б/у технику

После выкупа техники компания может снова передать её в лизинг — уже как продавец. Или обратиться в ЛК с предложением выкупить технику и передать её в лизинг другому клиенту.

Лизинг б/у имущества законен. ФЗ № 164-ФЗ не ограничивает предмет лизинга новым имуществом. Многие ЛК работают с б/у техникой, особенно в сегменте спецтехники и грузового транспорта.

Сценарий 3: Рефинансирование действующего лизинга

Если договор лизинга ещё действует, но условия стали невыгодными (высокая ставка, неудобный график), можно рефинансировать: новая ЛК выкупает предмет лизинга у старой и заключает новый договор с лизингополучателем на лучших условиях.

Возвратный лизинг: детали и риски

Возвратный лизинг — мощный инструмент для высвобождения оборотных средств. Но он требует тщательной подготовки.

Что нужно для возвратного лизинга: - Имущество должно быть в хорошем техническом состоянии - Рыночная стоимость должна быть подтверждена независимой оценкой - Цена продажи ЛК должна быть рыночной (не заниженной) - Деловая цель сделки должна быть обоснована

Налоговые риски возвратного лизинга:

ФНС традиционно проверяет возвратный лизинг на предмет необоснованной налоговой выгоды. Основные претензии: - Сделка совершена исключительно для получения налоговых вычетов - Цена продажи занижена или завышена - Отсутствует реальная деловая цель

Для защиты необходимо: - Документально обосновать деловую цель (высвобождение оборотных средств, рефинансирование) - Провести независимую оценку рыночной стоимости - Убедиться, что цена сделки соответствует рыночной

Лизинг б/у техники: особенности

Лизинг б/у техники выгоден, когда нужно быстро получить конкретное оборудование без длительного ожидания поставки. Особенно актуально для импортной техники в условиях санкций.

Рефинансирование лизинга: как это работает

Рефинансирование лизинга — относительно новая практика для российского рынка, но она набирает популярность.

Схема рефинансирования: 1. Лизингополучатель находит новую ЛК с лучшими условиями 2. Новая ЛК выкупает предмет лизинга у старой ЛК (по остаточной стоимости) 3. Заключается новый договор лизинга между новой ЛК и лизингополучателем 4. Лизингополучатель продолжает пользоваться тем же имуществом

Когда рефинансирование выгодно: - Ключевая ставка ЦБ снизилась, а ваш договор заключён по высокой ставке - Изменились финансовые показатели компании (улучшились), и вы можете получить лучшие условия - Нужно изменить структуру платежей (снизить ежемесячный платёж, продлить срок)

Практический пример: возвратный лизинг для пополнения оборотных средств

Строительная компания владеет экскаватором стоимостью 8 000 000 ₽ (рыночная цена). Нужны деньги на закупку материалов для нового объекта.

Схема возвратного лизинга: - Продаёт экскаватор ЛК за 7 500 000 ₽ (с учётом износа) - Получает 7 500 000 ₽ на счёт — направляет на закупку материалов - Берёт экскаватор в лизинг на 24 месяца, платёж 380 000 ₽/мес. - Через 24 месяца выкупает за 300 000 ₽

Итог: компания получила 7,5 млн ₽ оборотных средств, продолжает использовать технику и сохраняет налоговые преимущества лизинга.

Ограничения и подводные камни

1. Не все ЛК работают с б/у техникой. Крупные федеральные ЛК предпочитают новое имущество. Для б/у техники лучше обращаться в региональные ЛК или специализированные компании.

2. Возраст техники. Большинство ЛК не берут в лизинг технику старше 5–7 лет (для транспорта) или 10 лет (для оборудования).

3. Оценка стоимости. Для возвратного лизинга потребуется независимая оценка — это дополнительные расходы (15 000–50 000 ₽).

4. Налоговые риски. Возвратный лизинг требует тщательного документального оформления для защиты от претензий ФНС.

Итог

Повторный лизинг той же техники возможен в нескольких форматах: возвратный лизинг, новый договор на б/у имущество или рефинансирование. Каждый вариант имеет свои преимущества и риски. Возвратный лизинг — наиболее мощный инструмент для высвобождения оборотных средств, но требует тщательной подготовки и документального обоснования деловой цели.